ما هي صناديق التحوط وما تأثيرها على الأسواق؟

صندوق التحوط أو ما يعرف أيضاً باسم المحفظة الوقائية هي عبارة عن محفظة مالية كبرى يستطيع أي مستثمر أن ينضم إليها ويكون له جزء من الأرباح على حسب قيمة رأس المال المستثمر

ويستطيع مدير صندوق التحوط إدارة أموال الصندوق السائلة في الاستثمار وإدارة المخاطر والبيع على المكشوف باستخدام الرافعة المالية في الأسواق المالية

وهي مختلفة عن صناديق الاستثمار المنظمة المتاحة لسوق التجزئة

والمعروفة باسم الصناديق المشتركة وصناديق الاستثمار المتداولة.

كيف تعمل صناديق التحوط :

تتميز صناديق التحوط بالمرونة والرافعة المالية، كما تختلف صناديق التحوط عن صناديق الأسهم الخاصة وغيرها من الصناديق المماثلة

حيث أن صناديق التحوط تستثمر أموالها في الأصول السائلة

من أجل ذلك، فهي تسمح للمستثمرين بالاستثمار وسحب رأس المال بشكل دوري بناءً على صافي قيمة أصول الصندوق

من جهة أخرى فإن صناديق الأسهم الخاصة تستثمر عموماً في الأصول غير السائلة وتعيد رأس المال فقط بعد عدد من السنوات.

متى بدأت صناديق التحوط؟

بدأ العمل على صناديق التحوط خلال عشرينيات القرن الماضي مع بداية الأزمة الأمريكية

وكان أول صندوق تحوط في عام 1949 ميلادية، من خلال ألفريد وينسلو جونز، شركة A.W

حيث أطلقت شركة جونز وشركاه أول صندوق تحوط في العالم

كما تطور ونما إلى أن وصل في القرن الحادي والعشرين استخدام صناديق التحوط بنسبة كبيرة في المحافظ المالية

حيث أن صندوق التحوط هو اسم لشراكة تتمتع بحريّة أكبر في الاستثمار بقوة وفي مجموعة متنوعة من المنتجات المالية أكثر من معظم الصناديق المشتركة الأخرى.

 أكبر خمسة من صناديق التحوط في العالم:

تستطيع من خلال هذه الفقرة التعرف على أكبر خمس صناديق تحوط في العالم، وذلك حسب الأصول التقديرية

الخاضعة للإدارة

1- صندوق شركة Black Rock

يأتي في المقدمة صندوق شركة بلاك روك، وهي شركة عملاقة تحظى باحترام كبير في عالم صناديق التحوط

وغالباً ما يتم الحديث عنها في وسائل الإعلام المالية الرائدة في العالم

وقد أسسها أباطرة من بينهم لاري فينك، وسوزان واجنر، وروبرت إس كابيتو، وآخرين.

حيث نمت الشركة لتصبح كبيرة بحيث لا يمكن قياس أصولها التي تديرها بالمليارات؛

لديها حوالي 8.67 تريليون دولار من الأصول في دفاترها.

2- صندوق شركة  AQR Capital Management

حيث تم تأسيس شركة AQR Capital Management على يد كليف أسنس، بالإضافة إلى ديفيد كابيلر، وجون ليو، وروبرت كريل وجميعهم خبراء مرموقين في الأسواق المالية.

كما أن شركة AQR Capital تعمل منذ عام 1998 وتقدم خدماتها للمستثمرين من المؤسسات والمستشارين الماليين والأفراد ذوي الملاءة المالية العالية

مع وجود أكثر من 143 مليار دولار من الأصول الخاضعة للإدارة

قد يكون عمر الشركة عقدين فقط، لكنها نمت إلى أبعاد أسطورية.

3- صندوق Bridgewater Associates

حيث تأسست شركة Bridgewater Associates في عام 1975 ميلادية من قبل المستثمر الملياردير راي داليو

حيث أصبحت شركة قوية وكبيرة للغاية بعد ان استطاعت جمعت حوالي 140 مليار دولار من الأصول الخاضعة للإدارة اعتباراً من مارس 2021، وفقًا لما ذكرته الشركة على موقعها الإلكتروني.

4- صندوق شركة Renaissance Technologies

أسسها هوارد إل مورجان وجيم سيمونز في عام 1982

رينيسانس تكنولوجيز شركة ضخمة، حيث أن شركة Renaissance Technologies تدير أكثر من 130 مليار دولار من أصول العملاء

كما يقع مقر الشركة الرئيسي في لونغ آيلاند، مدينة نيويورك، ويعمل بها حوالي 300 موظف

كما أن أكثر من 150 منهم مكلفين بوظائف استشارية للاستثمار.

5- صندوق شركة Elliott Asset Management

أخيراً، تعتبر شركة Elliott Asset Management المعروفة أيضاً باسم Elliott Management واحدة من أكبر صناديق التحوط في العالم

حيث تم تأسيس شركة Elliott Management في عام 1977 ميلادية من قبل Paul Singer

وسرعان ما أصبحت شركة إدارة رائدة في وول ستريت، حيث تتحكم في أكثر من 70 مليار دولار في محفظتها.

حيث يُعرف Singer بأنه مستثمر ناشط يشتري حصصاً كبيرة في الشركات المتداولة علناً والتي تحتاج إلى دفعة في اتجاه جديد.

بمجرد حصولهم على حصة كبيرة، يستخدم Singer وصندوقه ممتلكاتهم الكبيرة لإجبار الشركات التي استثمروا فيها على اتخاذ خطوات وفقاً لرؤيتهم لواقع أفضل للمستثمرين.

مميزات شركة ACY الأسترالية:

• نوع الشركة STP أي تنفيذ مباشر وسريع مع أكبر البنوك العالمية بدون غرفة مقاصة – No dealing room
• رافعة مالية حتى 1:500
• حسابات إسلامية
• سبريد تنافسي – عمولة 0%
• 2200 منتج تداول بما فيها العملات – السلع – المؤشرات – الأسهم

* ليصلك كل جديد أول بأول (تحليلات – اقتصاد – تعليم – عروض) تابعنا على وسائل التواصل الاجتماعي الخاصة بالفوركس العربي:
قناة اليوتيوب – صفحة الفيس بوك – جروب الفيس بوك للمناقشات – قناة التلجرام
* للتواصل المباشر:
اتصال وواتساب – البريد الإلكتروني: info@forexaraby.com

[/vc_column_text][/vc_column][/vc_row]